Ayer me llamaron pesimista. No, no bajó mi autoestima. Solo creo que no fue el adjetivo indicado, yo me llamaría realista. ¿Por qué me llamaron pesimista? Porque estaba hablando de como creo que se va a desmoronar la economía europea.
No soy un analista económico, así que no me citen en su tesis, pero no se necesita ser un genio para darse cuenta que la política económica que planean implementar va a ser un fiasco.
¿Por qué pienso que Europa se va a ir a la mierda?
Tasas de interés negativas. Vamos a suponer que eres un niño, y has estado ahorrando para comprarte unos lego. Dado que eres medio tonto (porque eres un niño) le das el dinero a tu mamá para que te lo guarde. En total ahorraste 1,000 pesos. Le dices a tu mamá que te lleve a la tienda a comprar tus lego y que te de tu dinero, y tu mamá solo te da 995 pesos. Te enojarías, obvio ¿no? Pues eso es lo que hace el Banco Central Europeo al tener tasas de interés negativas, y por cierto planea incrementar de -0.5 a -0.75.
Los bancos centrales, no solo el europeo, van a seguir bajando sus tasas. No hay forma de que las suban. Están completamente arrinconados. Por cierto, ¿vieron que en Irán incendiaron el banco central? Mi intención no es darles ideas, pero el Banco Central de México (Banxico) está ubicado en Calzada Legaria 691, Lomas Hermosa, 11500 Ciudad de México, CDMX. Jeje.
Esto suena a estanflación (suena mejor en inglés stagflation), que es cuando se estanca la economía, y la inflación aumenta. Estancamiento + Inflación = Estanflación, esos lingüistas son unos genios.
Y no voy a escribir acerca del Reino Unido, el tema del Brexit ya me da demasiada flojera. Por cierto, las protestas en Hong Kong ya se están tornando muy violentas.
Después de todo esto, mi consejo es el siguiente: Ante la duda, compra oro. Un uno o dos por ciento de su portafolio. Si hay una crisis financiera, me lo van a agradecer. La plata también es buen refugio.
miércoles, 20 de noviembre de 2019
miércoles, 13 de noviembre de 2019
El granjero Dan...
He estado analizando las tendencias del país en estos últimos días; las cosas no pintan bien. Por un lado, geopolíticamente están demasiado tensas. Mediante modas veganas y similares están haciendo un daño terrible, no solo a la economía, sino al planeta. Estados Unidos está bajando sus tasas de interés para proteger su mercado de valores, lo cual es bueno si eres un inversionista, malo si eres un habitante normal, ya que se viene un madrazo fuerte de inflación. Así que empecemos:
¿Han escuchado acerca del calentamiento global? ¿Eso que Trump dice que no existe, pero la mayoría de científicos dice que sí? Pregunta relacionada: ¿Qué producto preferirías comprar, uno orgánico o uno que no sabes de donde procede?
Tus respuestas probables son:
Sí, sé que es el calentamiento global, no soy pendejo.
Obviamente el orgánico es mejor, porque es bueno para la salud. Ya te dije que no soy pendejo.
Y ahora, dime ¿que pasaría si te dijera que consumir productos orgánicos aumenta las emisiones de gases de invernadero (los que causan el calentamiento global)?
El razonamiento es lógico, y lo explico con un ejemplo:
El granjero Dan tiene una granja de 100 hectáreas, donde siembra trigo. El granjero Dan tiene una producción de 100,000 kilos de trigo al año (no tengo idea de cuanto trigo se produce por hectárea solo estoy dando un número para efectos de simplificar los cálculos). El granjero Dan usa fertilizantes y pesticidas en su proceso, osea no es trigo orgánico.
El granjero Dan es visitado por un grupo de personas (hippies come-flores) que le dicen que si no cambia sus métodos de producción a métodos 100 por ciento orgánicos, lo van a boicotear. El granjero Dan cede a la presión porque tiene una familia que mantener, posiblemente una amante y un problema de alcoholismo.
El granjero Dan cambia su proceso y descubre que ahora solo puede producir dos tercios de su producción anterior. ¿Por qué? Pues porque el trigo orgánico ocupa mas tierra de donde obtener sus nutrientes, ya que no tiene fertilizantes. Por ende, ahora el granjero Dan solo puede producir 66,666.66 kilos de trigo en sus 100 hectáreas.
Pero, como dijimos con anterioridad, el granjero Dan tiene problemas de alcoholismo y una familia (posiblemente dos) que mantener. Entonces necesita producir 100,000 kilos de trigo para tener ingresos suficientes. Por lo qué se ve forzado a conseguir dinero (tal vez robando un banco) para comprar 50 hectáreas más en donde sembrará mas trigo. Ahora, lo más probable es que en esas hectáreas que compró hubiera arbolitos o plantas, las cuales van a ser reemplazadas por el granjero Dan para sembrar trigo. No se necesita ser licenciado ambiental para ver la correlación entre a menor número de árboles, mayor número de gases invernadero. Quitas árboles, incrementan los gases invernadero.
Hagan las cuentas, usen simple lógica y verán que no siempre la opción de moda es la mejor. El granjero Dan, al producir trigo orgánico, ya le dio en la madre a 50 hectáreas de flora y posiblemente fauna local.
Este es un tema muy complejo y largo. Hasta aquí le dejo hoy y espero continuar mañana u otro día con este mismo hilo. Sí llega a un punto en concreto que tiene que ver con inversiones, se los prometo.
¿Han escuchado acerca del calentamiento global? ¿Eso que Trump dice que no existe, pero la mayoría de científicos dice que sí? Pregunta relacionada: ¿Qué producto preferirías comprar, uno orgánico o uno que no sabes de donde procede?
Tus respuestas probables son:
Sí, sé que es el calentamiento global, no soy pendejo.
Obviamente el orgánico es mejor, porque es bueno para la salud. Ya te dije que no soy pendejo.
Y ahora, dime ¿que pasaría si te dijera que consumir productos orgánicos aumenta las emisiones de gases de invernadero (los que causan el calentamiento global)?
El razonamiento es lógico, y lo explico con un ejemplo:
El granjero Dan tiene una granja de 100 hectáreas, donde siembra trigo. El granjero Dan tiene una producción de 100,000 kilos de trigo al año (no tengo idea de cuanto trigo se produce por hectárea solo estoy dando un número para efectos de simplificar los cálculos). El granjero Dan usa fertilizantes y pesticidas en su proceso, osea no es trigo orgánico.
El granjero Dan es visitado por un grupo de personas (hippies come-flores) que le dicen que si no cambia sus métodos de producción a métodos 100 por ciento orgánicos, lo van a boicotear. El granjero Dan cede a la presión porque tiene una familia que mantener, posiblemente una amante y un problema de alcoholismo.
El granjero Dan cambia su proceso y descubre que ahora solo puede producir dos tercios de su producción anterior. ¿Por qué? Pues porque el trigo orgánico ocupa mas tierra de donde obtener sus nutrientes, ya que no tiene fertilizantes. Por ende, ahora el granjero Dan solo puede producir 66,666.66 kilos de trigo en sus 100 hectáreas.
Pero, como dijimos con anterioridad, el granjero Dan tiene problemas de alcoholismo y una familia (posiblemente dos) que mantener. Entonces necesita producir 100,000 kilos de trigo para tener ingresos suficientes. Por lo qué se ve forzado a conseguir dinero (tal vez robando un banco) para comprar 50 hectáreas más en donde sembrará mas trigo. Ahora, lo más probable es que en esas hectáreas que compró hubiera arbolitos o plantas, las cuales van a ser reemplazadas por el granjero Dan para sembrar trigo. No se necesita ser licenciado ambiental para ver la correlación entre a menor número de árboles, mayor número de gases invernadero. Quitas árboles, incrementan los gases invernadero.
Hagan las cuentas, usen simple lógica y verán que no siempre la opción de moda es la mejor. El granjero Dan, al producir trigo orgánico, ya le dio en la madre a 50 hectáreas de flora y posiblemente fauna local.
Este es un tema muy complejo y largo. Hasta aquí le dejo hoy y espero continuar mañana u otro día con este mismo hilo. Sí llega a un punto en concreto que tiene que ver con inversiones, se los prometo.
miércoles, 6 de noviembre de 2019
Prestadero
Hace algunos días (meses pues), escribí acerca del alto nivel de gandallismo de los bancos, o como ellos le llaman, su modelo de negocios. Afortunadamente, existen más opciones para conseguir un crédito de forma más sencilla y lo más importante: a una mejor tasa de interés.
Hoy voy a escribir acerca de Prestadero, una de varias empresas de fintech, que te permite conseguir un crédito, o prestar via crowdfunding. Osea, si ocupas dinero metes tu solicitud, donde explicas cuanto dinero ocupas y para que lo ocupas y los demás usuarios decidirán si te prestan y cuanto te prestan.
Las tasas varían dependiendo de tu historial crediticio, si tienes un muy buen historial crediticio podrás obtener una tasa del 8.9 por ciento anual. Lo cual es una tasa muchísimo menor a la que te pudiera llegar a ofrecer cualquier banco.
Si lo que quieres es prestar, solo debes abrir una cuenta, abonar una cantidad de dinero (si mal no recuerdo el mínimo eran 1,000 pesos) y decidir a quien le quieres prestar. Prestadero te muestra la calificación crediticia del solicitante, a peor calificación crediticia le corresponde una tasa de interés mas alta, y también da una descripción de para que va a ser usado el crédito, cuantos créditos con Prestadero ha tenido antes, algunos datos personales, etc.
Desde el punto de vista de un inversionista, te puede llegar a brindar muy buenas tasas de retorno, sin embargo debes de tomar en cuenta que existe el riesgo de que las personas no paguen, así que asegúrate de diversificar. Yo he sido un usuario desde el 2015 y sí ha habido un par de créditos que están en mora, tengo un rendimiento ponderado del 10.59 por ciento (mejor que los cetes que actualmente están dando 7.5).
Y si ocupas lana, pues en Prestadero puedes obtener una muy buena tasa.
Les dejo mi link: Úsenlo por favor, me dan un bono por cada referido.
Hoy voy a escribir acerca de Prestadero, una de varias empresas de fintech, que te permite conseguir un crédito, o prestar via crowdfunding. Osea, si ocupas dinero metes tu solicitud, donde explicas cuanto dinero ocupas y para que lo ocupas y los demás usuarios decidirán si te prestan y cuanto te prestan.
Las tasas varían dependiendo de tu historial crediticio, si tienes un muy buen historial crediticio podrás obtener una tasa del 8.9 por ciento anual. Lo cual es una tasa muchísimo menor a la que te pudiera llegar a ofrecer cualquier banco.
Si lo que quieres es prestar, solo debes abrir una cuenta, abonar una cantidad de dinero (si mal no recuerdo el mínimo eran 1,000 pesos) y decidir a quien le quieres prestar. Prestadero te muestra la calificación crediticia del solicitante, a peor calificación crediticia le corresponde una tasa de interés mas alta, y también da una descripción de para que va a ser usado el crédito, cuantos créditos con Prestadero ha tenido antes, algunos datos personales, etc.
Desde el punto de vista de un inversionista, te puede llegar a brindar muy buenas tasas de retorno, sin embargo debes de tomar en cuenta que existe el riesgo de que las personas no paguen, así que asegúrate de diversificar. Yo he sido un usuario desde el 2015 y sí ha habido un par de créditos que están en mora, tengo un rendimiento ponderado del 10.59 por ciento (mejor que los cetes que actualmente están dando 7.5).
Y si ocupas lana, pues en Prestadero puedes obtener una muy buena tasa.
Les dejo mi link: Úsenlo por favor, me dan un bono por cada referido.
miércoles, 30 de octubre de 2019
Hola, regresé.
Hey, hola.
- Sí, ya empezaré a escribir de nuevo.
- Sí, son puras noticias deprimentes.
- Sí, muchas cosas son culpa de la 4T.
- Sí, soy un ser anti-gobierno.
- Sí, ya estoy yendo a terapia.
- Sí, creo que se viene una recesión mundial.
- Sí, hay formas de protegerse (llevo escribiendo de esto por años, literalmente).
jueves, 27 de junio de 2019
Créditos y Ladrones, digo, Bancos.
Soy la persona menos constante del mundo, lo sé. Pero creo que es mejor que escriba cuando realmente tengo ganas de compartir algo, a hacerlo con cierta periodicidad pero sin echarle las ganas y el corazón necesario.
Dejando en claro lo anterior, empiezo con el tema del día: los créditos.
Esta es una historia que se empezó a desarrollar hace algunos días, una amiga me invitó a comer. Me dijo que me quería presentar a una persona que creía que era muy interesante y que pensaba que me iba a agradar. Generalmente tengo malas experiencias cuando eso sucede, quizás por mi naturaleza antisocial, pero bueno, al final accedí.
Era un señor Español, de unos 50 años de edad (quizás menos, los europeos se desgastan más rápido), con una facilidad de habla impresionante. Él se encuentra (o encontraba) en México buscando proyectos de inversión, pero lo curioso es que no representaba a ningún grupo de inversionistas.
Su target es encontrar un buen proyecto, grande (ósea millones de euros), y conseguir financiamiento en la Unión Europea. Cuando escuché eso, mi alto instinto de paranoia saltó al máximo. ¿Por qué alguna institución financiera europea querría invertir en México? ¿No somos un país inseguro, tercermundista y su dinero estaría en riesgo?
-Es un modelo probado.
Me dijo muy serio.
-Verga, ¿dónde? ¿por quién?
Yo le respondí muy polite.
-Es lo que los bancos hacen. Por ejemplo Santander. Banco Santander (España) pide dinero al Banco Central Europeo, a una tasa de interés irrisoria, después mediante algún instrumento envía ese dinero a Banco Santander México. En México se usa ese fondo para otorgar créditos a empresas a una tasa muy atractiva (10 a 20 por ciento), y el diferencial de tasas es la ganancia para el grupo Santander.
Ósea, prestan dinero que consiguen "barato" (dinero que no tienen) y lo prestan "caro".
Y el negocio de este señor Español es, conseguir el mismo dinero "barato" y prestarlo "no tan caro". Y dado que sus gastos de operación son mucho menores que los de un banco, su ganancia es impresionante.
Ahora, esos son créditos para empresas. Hace poco me llegó una oferta de Citibanamex de un crédito personal. La tasa de dicho crédito era del 43 por ciento anual. Vamos a suponer que Citibanamex consigue su dinero a una tasa del 3 por ciento, 43-3=40. 40 por ciento de ganancia anual. ¿No le estarán perdiendo?
Dejando en claro lo anterior, empiezo con el tema del día: los créditos.
Esta es una historia que se empezó a desarrollar hace algunos días, una amiga me invitó a comer. Me dijo que me quería presentar a una persona que creía que era muy interesante y que pensaba que me iba a agradar. Generalmente tengo malas experiencias cuando eso sucede, quizás por mi naturaleza antisocial, pero bueno, al final accedí.
Era un señor Español, de unos 50 años de edad (quizás menos, los europeos se desgastan más rápido), con una facilidad de habla impresionante. Él se encuentra (o encontraba) en México buscando proyectos de inversión, pero lo curioso es que no representaba a ningún grupo de inversionistas.
Su target es encontrar un buen proyecto, grande (ósea millones de euros), y conseguir financiamiento en la Unión Europea. Cuando escuché eso, mi alto instinto de paranoia saltó al máximo. ¿Por qué alguna institución financiera europea querría invertir en México? ¿No somos un país inseguro, tercermundista y su dinero estaría en riesgo?
-Es un modelo probado.
Me dijo muy serio.
-Verga, ¿dónde? ¿por quién?
Yo le respondí muy polite.
-Es lo que los bancos hacen. Por ejemplo Santander. Banco Santander (España) pide dinero al Banco Central Europeo, a una tasa de interés irrisoria, después mediante algún instrumento envía ese dinero a Banco Santander México. En México se usa ese fondo para otorgar créditos a empresas a una tasa muy atractiva (10 a 20 por ciento), y el diferencial de tasas es la ganancia para el grupo Santander.
Ósea, prestan dinero que consiguen "barato" (dinero que no tienen) y lo prestan "caro".
Y el negocio de este señor Español es, conseguir el mismo dinero "barato" y prestarlo "no tan caro". Y dado que sus gastos de operación son mucho menores que los de un banco, su ganancia es impresionante.
Ahora, esos son créditos para empresas. Hace poco me llegó una oferta de Citibanamex de un crédito personal. La tasa de dicho crédito era del 43 por ciento anual. Vamos a suponer que Citibanamex consigue su dinero a una tasa del 3 por ciento, 43-3=40. 40 por ciento de ganancia anual. ¿No le estarán perdiendo?
miércoles, 22 de mayo de 2019
Update: 22 de mayo
Saludos. Gracias por seguir este blog, el cual ha tenido muy poca actividad este año. Hace un par de semanas acabo de terminar una relación muy tóxica, que me quitó tiempo, dinero y dignidad. Ya tengo mas tiempo libre (dinero y dignidad aún no) para poder escribir más seguido.
Si usted está al pendiente de lo que ha ocurrido estos últimos días habrá notado que Uber tuvo una oferta pública inicial (IPO), y que sus acciones cayeron de 45 USD a 36 USD. Actualmente están en ~40 USD. Ósea perdieron un 12 por ciento en menos de 10 días.
Ahora, yo no soy ningún genio financiero, pero puedo imaginar que si compraste acciones durante su IPO has de estar dándote de topes.
Y siguiendo con otros temas, el escenario político en México es absurdo. Un gobierno que asigna 350 MDP al beisbol (deporte que nadie ve), quiere construir una refinería y un aeropuerto inviables y cambia de parecer cada que desayuna. Muy similar al señor Trump, que está aferrado en pelearse con los chinos.
La situación en Venezuela está cada día peor, al igual que en Afganistán. El final de temporada de Game of Thrones fue horrible. Las bolsas de valores de Estados Unidos siguen como sí nada, lo cual a mi parecer solo puede significar que están manipuladas.
Así que no pinta como un buen escenario para invertir, cuiden su dinero y cuiden también donde lo tienen.
Si usted está al pendiente de lo que ha ocurrido estos últimos días habrá notado que Uber tuvo una oferta pública inicial (IPO), y que sus acciones cayeron de 45 USD a 36 USD. Actualmente están en ~40 USD. Ósea perdieron un 12 por ciento en menos de 10 días.
Ahora, yo no soy ningún genio financiero, pero puedo imaginar que si compraste acciones durante su IPO has de estar dándote de topes.
Y siguiendo con otros temas, el escenario político en México es absurdo. Un gobierno que asigna 350 MDP al beisbol (deporte que nadie ve), quiere construir una refinería y un aeropuerto inviables y cambia de parecer cada que desayuna. Muy similar al señor Trump, que está aferrado en pelearse con los chinos.
La situación en Venezuela está cada día peor, al igual que en Afganistán. El final de temporada de Game of Thrones fue horrible. Las bolsas de valores de Estados Unidos siguen como sí nada, lo cual a mi parecer solo puede significar que están manipuladas.
Así que no pinta como un buen escenario para invertir, cuiden su dinero y cuiden también donde lo tienen.
viernes, 5 de abril de 2019
Deuda Mexicana
Este año me había propuesto escribir más, darle variedad al blog y no solo escribir acerca de inversiones. Como pueden ver no he tenido mucho éxito. Me he distraído con muchas cosas, problemas personales, la pelea de Carlos Trejo vs Alfredo Adame (que al parecer ya se canceló), la Fórmula 1. En fin.
A mi portafolio le ha ido relativamente bien, tengo un rendimiento del 5 por ciento en lo que va del año. Muy volátil, pero un buen rendimiento. Lo que más me ha afectado es la volatilidad del USD.
La economía mexicana está tomando un rumbo que no me esta gustando. El señor presidente Andrés Manuel declaró antes de tomar posesión que no iba a recurrir a la deuda durante su gobierno, que todo se iba a financiar al eliminar mágicamente la corrupción. Sin embargo, ni se ha acabado la corrupción ni ha logrado financiar mágicamente el gasto gubernamental.
Por lo que ha tenido que emitir bonos soberanos. Es decir, pedir lana prestada. Y no estoy en contra del crédito y de tener deudas, pero si pide dinero prestado para regalarlo en "programas de ayuda" en vez de invertir en programas productivos creo que va a ser muy difícil que podamos pagar esa deuda.
El 2018 cerró con una deuda externa total de 446,097.8 millones de USD. En enero hubo una emisión de bonos de 2,000 MUSD. Y hace pocos días (4 creo) se hizo otra emisión por 2,800 MUSD. Ósea que si seguimos a este paso vamos a terminar el año con 11,000 MUSD más de deuda. Como dato de comparación, fue mas o menos el incremento que se tuvo en el último año de gobierno de Peña Nieto.
La diferencia es que Peña Nieto nunca dijo que su gobierno no iba a incrementar la deuda, AMLO sí. Y ya está viendo que no está tan pelada la cosa. No es saludable endeudarse tanto, y mientras haya quien compre los bonos todo es felicidad. Pero, ¿qué va a pasar cuando los compradores de bonos se den cuenta que el gobierno mexicano se gasta el dinero en dádivas? Se va a perder el interés por los bonos y la acción mas lógica que tomaría el gobierno, al no tener ingresos, sería la de subir los impuestos.
Ahí es cuando se nos vendría el problema.
A mi portafolio le ha ido relativamente bien, tengo un rendimiento del 5 por ciento en lo que va del año. Muy volátil, pero un buen rendimiento. Lo que más me ha afectado es la volatilidad del USD.
La economía mexicana está tomando un rumbo que no me esta gustando. El señor presidente Andrés Manuel declaró antes de tomar posesión que no iba a recurrir a la deuda durante su gobierno, que todo se iba a financiar al eliminar mágicamente la corrupción. Sin embargo, ni se ha acabado la corrupción ni ha logrado financiar mágicamente el gasto gubernamental.
Por lo que ha tenido que emitir bonos soberanos. Es decir, pedir lana prestada. Y no estoy en contra del crédito y de tener deudas, pero si pide dinero prestado para regalarlo en "programas de ayuda" en vez de invertir en programas productivos creo que va a ser muy difícil que podamos pagar esa deuda.
El 2018 cerró con una deuda externa total de 446,097.8 millones de USD. En enero hubo una emisión de bonos de 2,000 MUSD. Y hace pocos días (4 creo) se hizo otra emisión por 2,800 MUSD. Ósea que si seguimos a este paso vamos a terminar el año con 11,000 MUSD más de deuda. Como dato de comparación, fue mas o menos el incremento que se tuvo en el último año de gobierno de Peña Nieto.
La diferencia es que Peña Nieto nunca dijo que su gobierno no iba a incrementar la deuda, AMLO sí. Y ya está viendo que no está tan pelada la cosa. No es saludable endeudarse tanto, y mientras haya quien compre los bonos todo es felicidad. Pero, ¿qué va a pasar cuando los compradores de bonos se den cuenta que el gobierno mexicano se gasta el dinero en dádivas? Se va a perder el interés por los bonos y la acción mas lógica que tomaría el gobierno, al no tener ingresos, sería la de subir los impuestos.
Ahí es cuando se nos vendría el problema.
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